債券基金投資策略

① 新手基金入門知識：怎麼投資債券基金

基金投資入門與技巧
基金作為投資市場上的一項重要投資工具，一起穩健，易於打理的特點，逐漸獲得了廣大投資者的青睞。在投資市場非常發達的美國，半數以上的家庭投資共同資金，家庭中的大部分資產以基金的形式存在。我們可以借鑒美國普通民眾的投資方式，通過基金實現財富的積累，從而完成平民到富人的飛躍。
買新基金還是買舊基金
基金以其「高收益，低風險」的優勢吸引著廣大投資者，因此基金業在我國迅速發展起來，基金市場上的一些老基金仍然老當益壯，同時新基金也層出不窮茁壯成長。目前，我國已經有400多隻證券投資基金，基金市場也變得越來越復雜。於是，很多投資者就差產生了一個疑問：究竟是投資IPO（首次公開募股）的新基金好，還是投資運作一段時間的老基金好？
其實，基金的新舊與基金的好壞關系並不大，新老基金各有利弊。比如，新基金通常認購費率比較低，但是缺乏歷史參考數據，如果基金公司的基金經理同時也是新人，我們就無法了解其投資策略，更無法判斷其投資能力；而對於老基金來說，我們就有充分的數據可以參考。
在購買老基金是，最根本的一點就是看歷史業績。老基金業績都是有歷史記錄的，而這些歷史業績是投資者作出正確選擇的重要前提條件。在海外成熟的基金市場上，評價一隻基金的優劣，一般至少要看其三年的業績表現。『路遙知馬力，日久見人心。』只有較長時間的觀察，我們才能充分了解一隻基金的投資理念及其應對風險的能力；而一隻經得起考驗的基金，才是我們信任的理財產品。專家建議，在選擇基金時，以下幾方面顯得非常重要
1.自身風險承受能力
我們當然會對新基金的未來收益寄予良好預期，但對新基金產品的風險也必須有充分准備和積極認識。在投資新基金時，一定要做好投資前的自我風險評估。
2。基金管理人的能力
相對於老基金來講，新基金沒有歷史運作作參考，但是基金管理人卻有歷史管理和運作的『成績單』，因此投資者完全可以從旗下其他基金的業績表現，來對新基金的未來做一個大體的判斷。
3.不能類推基金業績
我們在參與創新型基金投資時，如果單單以母版基金的表現作為衡量新基金的標尺，顯然是不全面的。因為市場環境的變化是不可替代的，更不可復制的。因此創新型基金的表現如何，仍然需要得到市場的進一步檢驗

② 如何選擇債券基金

債券基金，又稱為債券型基金，是指專門投資於債券的基金，它通過集中眾多投資者的資金，對債券進行組合投資，尋求較為穩定的收益。
債券是政府、金融機構、工商企業等機構直接向社會借債籌措資金時，向投資者發行，並且承諾按一定利率支付利息並按約定條件償還本金的債權債務憑證。

但另一方面，一旦機構發起贖回，往往數目較大，甚至有可能發起巨額贖回，這將帶來債券型基金規模縮水，如果基金經理此時要虧損賣掉手中未到期的債券，凈值就會帶來較大的波動，而加之基金凈值保留小數點後4位規定，由於四捨五入的關系，該基金如果少算錢給贖回的機構，利潤則便宜了其他投資者，如果多算錢給贖回的機構，那麼其他未贖回的投資者則吃虧，因此就需要慎重對待。

現階段，度小滿理財APP（原網路理財）平台上有很多精選的權益類基金產品，適合能夠承擔一定風險，追求財富保值、增值的投資者。
您可以在應用市場搜索「度小滿理財APP」了解詳細產品信息。希望以上信息能夠幫助到您。投資有風險，理財需謹慎哦，請選擇適合自己風險偏好以及自己熟悉了解的產品。

③ 債券型基金投資范圍

投資范圍

純債基金只投資債券，不投資股票。根據投資債券的不同類型，債券基金可以分為投資型可轉換債券和非投資型可轉換債券兩種。可轉換債券在一定條件下可以轉換成股票，股票波動較大，因此投資可轉換債券的風險略高。純債基金通常指不能投資可轉換債券的基金。

普通債券型基金主要投資債券，但也有少數資金會投資股票，股票投資比例一般不超過20%。

2、投資風險

純債基金投資等固定收益金融工具安全性高，屬於風險最小的債券基金。普通債券基金的波動性大於純債基金，投資風險較高，風險相對適中。

3、投資預期收益

債券基金的預期收益率與市場利率成反比。低利率對純債債券基金有利。目前，純債基金的預期回報相對穩定，但收益率的整體預期不高。



債券基金分類

一.

1 .標准債券型基金，只投資於固定收益金融工具，不能投資於股票市場。

2 .普通債券基金是很多投資者熟悉的，占債券基金總量的90%以上。其中可以細分為兩類：能夠參與一級市場新股認購和發行的稱為「一級債基」；能參與一級市場，在二級市場買賣股票的，稱為「二級債基」。

3 .具體的策略債券基金，比如南方CSI 50債券基金就屬於這一類。

二.

1 .純債只投資債券市場，不投資股票市場。

2 .一級債務可以投資一級股票市場和最高倉位不超過20%的可轉債，也就是說可以玩新股。然而，證監會的新規定不允許機構創造新的，所以一級債務將成為歷史。



3 .二級債可以投資二級股市，最高倉位不超過20%，即可以直接買賣股票。

杠桿固定的封閉式分級債務基礎。A:B這類分級債券基金的持股比例保持不變，AB單獨上市交易，不能配對轉換。

④ 債券型基金的投資策略

2008年，基礎市場的牛市行情背景讓債券型基金在規模、在業績等方面都獲得了長足的發展，年內成立的新基金數量超過了以往歷年成立數量的總和，債券型基金的數量出現了幾何式的快
速發展狀況，債券型基金即將成為中國銀河證券基金研究中心開放式基金二級分類項目下的第二大基金類別（不以份額分類為准）。 債券型基金2008年度績效一覽
附圖清晰地展示出了債券型基金在2008年度的總體績效表現情況。就老的債券型基金來看，純債基金與一級債基的總體績效表現情況幾乎一致，一級債基沒有因為可以投資新股而更多地受益；二級債基由於受到所持股票的拖累，凈值曾經受到較多的傷害，平均凈值增長率最低。
在次新債券型基金方面，一級債基的總體績效表現最好，平均凈值增長率甚至超過了老的同類基金，其中的原因首先在於一批新生力量的加入，整體提高了債券型基金的投資運作水平；其次，次新一級債基沒有以前遺留的新股的拖累。 有關權威部門的報告顯示，未來一段時間里，國際經濟環境將會更趨嚴峻，我國經濟環境將面臨過快下降的勢頭，相關報告依然指出，今後一年內仍然可能有較大的降息預期。因此，債券型基金可能還將具有一定的投資價值。
就目前的市場現狀來看，對於純債基金、一級債基、二級債基這三類細分之後的債券型基金應該給予三種投資策略。
純債基金。為了完全規避股票的市場風險，純債基金是最為合適的選擇之一。
一級債基。這是當前市場上最好的一個細分債券型基金子類別，且由於新股發行已經暫停，此類基金目前的實際運作狀況已經類似於純債基金了，此類基金的整體風險較小。
二級債基。從第三季度末此類基金的大類資產配置情況來看，除了長盛中信全債、銀河收益(行情,凈值,基金吧)這兩只基金的股票投資比例依然保持在10%以上，分別為10.47%和10.5%以外，其它二級債基都把股票投資比例降低到了很低的位置。

⑤ 私募基金投資策略有哪些

看門狗財富為您解答。
私募基金八大投資策略：
一、股票策略
股票策略以股票為主要投資標的，是目前國內陽光私募行業最主流的投資策略，約有8成以上的私募基金採用該策略。內含股票多頭、股票多空、股票市場中性三種策略。目前國內的私募基金運作最多的投資策略即為股票策略。
二、事件驅動策略
事件驅動型的投資策略就是通過分析重大事件發生前後對投資標的影響不同而進行套利，基金經理一般需要估算事件發生的概率及其對標的資產價格的影響，並提前介入等待事件的發生，然後擇機退出。該策略在我國目前有效性偏弱的A股市場中有一定的生存空間。事件驅動型策略主要分為定向增發、並購重組、參與新股、熱點題材與特殊事件。
三、相對價值

相對價值策略強調從資產價格的相對高低中獲利，也就是說，相對價值策略同時涉及兩個具有高度相關性的資產或者不同市場中的同一資產，當這兩個資產之間的價格差變得充分大時，買入價格低的資產，賣出價格高的資產，獲取兩者之間的價格差。
四、債券策略
債券基金是指專門投資於債券的基金，對債券進行組合投資，尋求較為穩定的收益。根據中國證監會對基金類別的分類標准，基金資產80%以上投資於債券基金。債券基金也可以有一小部分資金投資於股票市場。
五、管理期貨策略

管理期貨策略是指由專業商品交易顧問通過商品市場、期貨市場和期權市場來管理資產的基金。利用全球市場針對不同的客戶群體提出不同的市場、品種、頭寸、風險管理制度來進行交易。管理期貨基金與其他對沖基金的不同點是，只投資與期貨、期權市場，而投資范圍很少涉及股票市場及外匯市場。
六、宏觀策略

宏觀策略對沖基金是指利用宏觀經濟的基本原理來識別金融資產價格的失衡錯配現象。在世界范圍內，投資外匯、股票、債券、
國債期貨、商品期貨、利率衍生品及期權等標的，操作上多為空倉結合，並在確定的時機使用一丁點杠桿增強收益。
七、組合策略

組合策略指將投資理財上的「資產配置」概念，應用於單一基金上，由基金經理人針對全球經濟和金融情勢的變化，決定在不用市場、不同投資工具的資產配置比重。
八、復合策略
復合策略是指將多個策略組合起來運作的一種策略形式。因為每一基金策略都有優勢和劣勢，多種策略的組合，平滑單一策略的風險，業績表現穩定。

⑥ 債券基金的漲跌幅怎麼算的

其實要想說清楚這個問題，首先需要了解債基的分類。關於債基的分類，主要有三種方式，分別是「根據投資策略的不同」、「根據所投債券的不同」和「根據所投股票比例的不同」來分類的。

1.根據投資策略的不同，債券基金可以分為主動型債券基金和指數型債券基金。前者是由基金經理主動幫你挑選債券進行投資，後者是被動跟蹤債券指數進行投資。

2.根據所投債券的不同(利率債和信用債)，主動型債券基金可以分為信用債券基金和普通債券基金。其中信用債券基金，指的是信用債的投資比例不低於80%的債券基金。

這里稍微解釋一下，什麼是利率債和信用債？

利率債，主要是指國債、地方政府債券、政策性金融債和央行票據。也就是說，利率債都是有政府背書的，所以基本上不存在違約風險。

信用債，就是各種公司發的債券。與利率債的發行主體相比，信用債是有違約風險的。當然信用債的利息肯定會比利率債高，要不然，大家都去買沒有違約風險的利率債了。

所以投資信用債基就不會有基金踩雷的風險，而投資普通債基就會存在這樣的風險。當然如果基金規模很大且機構持有人佔比不高的情況下，這種影響對普通債基可以忽略不計。

3. 根據所投股票比例的不同，主動型債券基金又可以分為：純債債券基金、一級債券基金、二級債券基金和可轉債基金等。

弄清楚了這些分類以後，下面我們就來看如何挑選債券基金。

三思君覺得，挑選債券基金可以從基金的規模、基金的費用以及所投的債券類型等方面去考慮。

1.基金規模

其實不管是什麼類型的基金，基金規模都是很重要的。因為基金規模太小的話，是有清盤風險的，而對於主動型基金而言，基金規模太大，又會加大基金管理人的管理難度。

所以大家在挑選債基的時候，一定要留意債基的規模。

2.基金的費用

基金的費用，主要是指買賣基金過程中以及基金在日常管理過程中所發生的費用。而基金在日常管理過程中所發生的費用，主要是指管理費和託管費。

所以大家在挑選債基的時候，在其他條件都差不多的情況下，肯定首選基金費用便宜的債基。

3.所投的債券類型

在上面，三思君給大家提到雖然都是債基，可並不是每隻債基所投的債券類型都是一樣的。所以在債基的選擇上，對於不同的投資者而言，就有了不同的選擇。

比如如果你是激進型的投資者，同時看好未來的股市，那麼就可以買可轉債基金；如果你是保守型的投資者，那麼就可以選擇信用債基。還有如果你想省心或者不會選基金經理，那麼就可以買指數型的債基。

⑦ 投資基金的策略有哪些

基金比較適合長期定投，你要說多久時間，至少是3-5年一周期，我通過長期持有定投基金，100%的收益不是什麼難事！選擇基金定投，首先要明白開放式基金有貨幣型、債券型、保本型和股票型幾種。貨幣型基金無申購贖回費，收益相當於半年到一年期存款，可以隨時贖回，不會虧本。債券型基金申購和贖回費比較低，收益一般大於貨幣型，但也有虧損的風險，虧損不會很大。股票型基金申購和贖回費最高，基金資產是股票，股市下跌時基金就有虧損的風險，但如果股市上漲，就有收益。通過長期投資，股票型基金的平均年收益率是18%~20%左右，債券型基金的平均年收益率是7%~10%。 還有一點就是基金定期定額投資具有類似長期儲蓄的特點，能積少成多，平攤投資成本，降低整體風險。它有自動逢低加碼，逢高減碼的功能，無論市場價格如何變化總能獲得一個比較低的平均成本， 因此定期定額投資可抹平基金凈值的高峰和低谷，消除市場的波動性。只要選擇的基金有整體增長，投資人就會獲得一個相對平均的收益，不必再為入市的擇時問題而苦惱。 基金本來就是追求長期收益的上選。如果是定投的方式，還可以抹平短期波動引起的收益損失，既然是追求長線收益，可選擇目標收益最高的品種，指數基金。指數基金本來就優選了標的，具有樣板代表意義的大盤藍籌股和行業優質股，由於具有一定的樣板數，就避免了個股風險。並且避免了經濟周期對單個行業的影響。由於是長期定投，用時間消化了高收益品種必然的高風險特徵。
建議選擇優質基金公司的產品。如華夏，易方達，南方，嘉實等，建議指數選用滬深300和小盤指數。可通過證券公司，開個基金賬戶，讓專業投資經理為你服務，有些指數基金品種通過證券公司免手續費，更降低你的投資成本。
不需要分散定投，用時間復利為你賺錢，集中在一兩只基金就可以了。基金定投要選後端收費模式，分紅方式選紅利再投資就可以了!

⑧ 如何確定基金投資策略

設定投資組合
基金本身是一個由基金經理所設定的投資組合，所謂投資組合就是一個符合個人投資目標，以及可以承受風險水平的分散投資計劃，組合的成分因人而異，部分進取型投資者可以把大量資產投放於衍生工具，而一些保守投資者則可能只會投資在定息的工具上，整存在較高風險的產品完全沒有興趣。
因此，在設計投資組合前，須先行了解一下事項：
個人投資目標
每個人都希望財富可以增值，而增值的幅度自然是越高越好，可是沒有目標的投資，要設定投資的組合，那是不可行的。因此，在設定投資組合前，必須先行釐定投資目標，例如要在多少年內獲得若乾的回報，此目標可能太高，也可能太低，但透過投資不同的基金或產品，都有機會達致回報的目標。
承受風險程度
投資者對「風險」兩字極為敏感，因為一面對風險，就代表可能帶來損失，所以最好就是投資在沒有風險的產品上。不過，世界上不存在完全「沒有風險」的投資產品，而且願意承受風險的水平越高，其可以獲得的回報就越高。衡量本身可以承受的風險，須先行了解投資的資金運作情況。事實上，籍投資於不同風險的基金產品，風險的水平是可以控制的。
落實選擇基金
在定出投資目標及衡量風險承受的水平後，已可以落實選擇，把資金分散投資在不同程度風險的產品，就可以大致平衡風險之餘，爭取更高回報的效果。